Atualizado em 2025
Se sua empresa quer inovar e precisa de financiamento para tirar os projetos do papel, você chegou ao lugar certo. Neste guia, vamos te ajudar a decidir entre duas das principais linhas de crédito para inovação no Brasil: Inovacred e BNDES MPME. Prepare-se para uma jornada cheia de detalhes e aquele empurrãozinho para que a sua escolha seja a melhor possível!
Introdução: o dilema do financiamento para inovação
Se você tem um projeto de inovação, parabéns! O Brasil precisa de empresas que busquem o desenvolvimento de novas tecnologias. Mas, sejamos sinceros: inovar custa caro. E é exatamente por isso que o Governo disponibiliza linhas de financiamento com juros baixos para ajudar pequenas e médias empresas. Entre essas linhas, duas se destacam: Inovacred e BNDES MPME.
Agora, surge a pergunta: qual delas escolher? Para ajudar nessa decisão, montamos um guia completo dividido em quatro partes:
- Critérios de Elegibilidade – Sua empresa pode solicitar o financiamento?
- Inovacred vs. BNDES MPME: Comparação dos Benefícios – Qual linha é mais vantajosa?
- Garantias e Fundos Garantidores – Como oferecer garantias sem comprometer o caixa?
- Condições do Financiamento – Taxas, prazos e amortização.
Se você já sabe que sua empresa é elegível, pode pular direto para as próximas seções. Caso contrário, vamos começar pelo básico.
Parte 1 – Inovacred ou BNDES MPME: critérios de elegibilidade
Antes de escolher entre o Inovacred e o BNDES MPME, é essencial verificar se sua empresa atende aos critérios dessas linhas, já que elas oferecem condições diferenciadas e são exclusivas para inovação.
Primeiramente, sua empresa precisa ser pequena ou média, com faturamento anual de até R$ 90 milhões. Além disso, o valor solicitado deve estar entre R$ 100 mil e R$ 10 milhões – valores menores exigem microcrédito, e maiores, outras opções do BNDES ou FINEP.
Outro ponto importante é se o projeto realmente se enquadra como inovador segundo os critérios dos bancos.
Mesmo que você tenha respondido sim a esta pergunta, é importante verificar se quem irá analisar o seu projeto dentro do banco também chegará a mesma conclusão. Isto é importante, pois se eles reprovarem o seu projeto por não ser inovador o suficiente – todo o trabalho terá sido à toa.
Também é necessário ter garantias para oferecer no financiamento. Uma vantagem excelente que os dois programas oferecem é a possibilidade de utilizar um dos Fundos Garantidores de crédito. Isso pode ser uma mão da roda caso sua empresa tenha dificuldades de conseguir as garantias necessárias para a operação.
Por fim, estar em dia com os impostos é indispensável, já que o Governo exige certidões negativas para liberar qualquer crédito. Se sua empresa atende a esses requisitos, está pronta para avançar para a próxima etapa da decisão!
Caso sua empresa não esteja com tudo pago certinho, será que não é a hora de avaliar uma assessoria financeira especializada para arrumar a sua casa? Lembre-se que o Governo está cada vez mais exigente e em relação à operação das empresas, de modo que sempre é bom começar a se preocupar com isto.
Assim, antes de ir para a parte de prazos e juros, é fundamental saber se sua empresa se encaixa nos critérios. Afinal, não adianta avaliar se você não pode acessar o financiamento, certo?
Confira abaixo na nossa check-list para verificar a sua elegibilidade:
✅ Sua empresa é de pequeno ou médio porte? Para se enquadrar, o faturamento anual não pode ultrapassar R$ 90 milhões.
✅ O valor solicitado está entre R$ 100 mil e R$ 10 milhões? Para valores maiores, será necessário recorrer diretamente ao BNDES ou à Finep.
✅ Seu projeto é inovador? E aqui não basta achar que é – é preciso convencer o banco. Há critérios específicos para determinar se o projeto realmente traz inovação. Se você tem dúvidas, elaboramos este guia especial sobre inovação.
✅ Você já pensou nas garantias? Para aprovar o financiamento, os bancos exigem garantias reais ou cartas de fiança bancária. Se sua empresa não tem bens suficientes, pode recorrer a Fundos Garantidores.
✅ Está em dia com os impostos? Sem certidões negativas de débito (CND), sua empresa não conseguirá o financiamento. Caso haja pendências, pode ser um bom momento para revisar sua gestão financeira.
Se sua empresa atendeu a todos esses critérios, ótimo! Agora, podemos seguir para a comparação entre Inovacred e BNDES MPME.
Parte 02: Inovacred ou BNDES MPME: quais são as condições?
Antes de entrarmos nos detalhes, é importante salientar que caso a sua empresa não atenda algum destes critérios que citamos acima, temos outras opções para você. A não ser que sua empresa seja muito pequena (ou você seja MEI), sempre conseguimos auxiliar nossos clientes a conseguir crédito.
Mas, se por acaso, a sua empresa atende os critérios acima ,ficamos felizes por você. Poucas são as empresas nacionais que são realmente inovadoras, e isso quer dizer que você está indo no caminho certo para aumentar a sua vantagem competitiva, se manter à frente da concorrência e agregar valor ao seu serviço ou produto.
Neste caso, com certeza vale a pena você também avaliar as opções de utilizar outros programas de incentivo do governo, como a Lei do Bem ou mesmo programas de fundo perdido (subvenção), pois ambos os mecanismos são economicamente até mais vantajosos do que um financiamento, mesmo destes aqui com juros baixos.
Ainda mais, se sua empresa for de software, recentemente surgiram várias alterações na legislação tributária, que recomendamos você analisar, pois podem significar milhões de economia para sua empresa.
Avalie aqui quais são outras opções de financiamento para você, ou melhor ainda, que tal resolver isso de forma rápida e fácil já falando com um de nossos consultores?
Se você atendeu todos estes critérios, confira quais as principais diferenças entre os dois programas.
Vamos direto ao ponto:
| Critério | Inovacred | BNDES MPME |
|---|---|---|
| Foco | Financia projetos inovadores | Financia empresas inovadoras |
| Garantias | Exige garantias reais ou carta fiança | Pode dispensar garantias reais em alguns casos |
| Público-alvo | Empresas que querem inovar | Empresas que já têm histórico de inovação |
| Valor mínimo | R$ 100 mil | R$ 150 mil |
| Valor máximo | R$ 10 milhões | R$ 20 milhões |
| Taxa de juros | Em média, 0,5% ao mês | Variável, geralmente entre 0,6% e 1,5% ao mês |
| Carência | Até 2 anos | Até 2 anos |
| Prazo de pagamento | Até 8 anos | Até 10 anos |
💡 Dica importante: Se sua empresa não tem um histórico de inovação, o BNDES MPME pode ser mais acessível. Já se você quer desenvolver um projeto altamente inovador, o Inovacred pode ser mais vantajoso.
Parte 3: Inovacred ou BNDES MPME: Garantias e Fundos Garantidores
Como uma das partes mais difíceis de obter o financiamento é a questão das garantias, é importante avaliar qual das duas linhas oferece a melhor opção para sua empresa.
Dependendo do que você tem como garantia para a operação, tanto o MPME ou o Inovacred pode ser mais aplicável, ou mesmo ser a única opção, pois o BNDES e a FINEP possuem regras diferentes quanto às garantias.
Entretanto, apesar destas diferenças geralmente as regras que vão valer na prática são as impostas pelo agente terceirizados (o Banco Estadual) de modo que acabam ficando iguais para os dois programas. De qualquer modo, vale a pena olhar isto com carinho, pois a garantia é sempre um assunto delicado na hora de aprovar um financiamento, e pode ser um fator impeditivo em vários casos.
A boa notícia é que tanto Inovacred quanto BNDES MPME permitem o uso de Fundos Garantidores, o que facilita bastante o processo. Mas ainda assim, há diferenças.
O que sua empresa pode oferecer como garantia?
📌 Garantias reais: Imóveis, equipamentos ou recebíveis futuros. Mais comuns no Inovacred.
📌 Fiança bancária: Exigida quando não há garantias reais. Ambos os programas aceitam.
📌 Fundos Garantidores: Se sua empresa não tem garantias suficientes, pode utilizar o Fundo Garantidor de Crédito (FGC). Isso pode ser um diferencial para escolher entre as duas opções.
Parte 4: Condições do Financiamento – Taxas, Prazos e Amortização
Continuando o raciocínio, caso até aqui você atenda todos os requisitos dos dois programas e a análise das garantias indica que ainda tanto faz um ou outro, escolher entre um programa ou outro se resume a decidir qual dos dois apresenta melhores condições para sua empresa. Isso se traduz a analisar então as:
Carência: Em termos de carência, os dois programas são razoavelmente semelhantes, oferecendo uma carência máxima de até dois anos, podendo ser minimizada de acordo com a análise do projeto caso-a-caso.
Amortização: Aqui a análise complica um pouco, pois os prazos de carência máxima teórica variam um pouco entre os agentes financiadores, tanto para o Inovacred quanto para o MPME. Então não podemos te ajudar muito nisso, a ideia é realmente olhar em detalhes o programa do agente do seu Estado.
Ainda mais porque esses limites são teóricos, o que implica que na prática a análise do projeto é que vai determinar o prazo efetivo, que será dado pelo banco.
O que podemos adiantar neste caso é que os limites téoricos do BNDES são um pouco maiores, podendo chegar até a 10 anos em alguns casos. Em relação ao Inovacred, o prazo máximo é 8 anos. Deste modo, o MPME tende a dar um pouco mais de fluxo para sua empresa pagar a dívida.
Taxa de Juros: No caso da taxa de juros, infelizmente do mesmo modo que a amortização, há uma variação de agência para agência, de modo que também é necessário avaliar o banco estadual específico para o qual você irá pleitear a operação.
Sinceramente gostaríamos de poder te ajudar mais neste item, mas também há uma taxa negociada entre a empresa e o agente financeiro que é variável, tanto no caso do BNDES MPME quanto no caso do Inovacred.
Para dificultar mais, há ainda uma variação para micro ou média empresa, e também se o projeto é de investimento ou capital de giro, então cada caso é um caso e não temos como dizer que um ou outro programa é mais barato em termos de taxa de juros sem avaliar o caso específico da sua empresa.
Agora se você perguntar qual é o nosso feeling, diríamos que em teoria o Inovacred oferece taxa de juros mais baratas (1 a 2% em média) do que o BNDES MPME.
Ainda em dúvida qual o melhor?
Se você chegou até aqui e ainda está indeciso, por favor não se sinta frustrado. Vamos te dar um resumo de tudo o que analisamos para lhe ajudar melhor a decidir.
Uma dica boa (além de consultar a Alora Tecnologia, é claro) é contatar o pessoal responsável pelas linhas de inovação do banco estadual que você quer pleitear. Eles podem te dar uma luz em relação à qual linha está com melhores condições. Neste caso, pergunte também qual tem sido mais aprovada pelo banco, e você terá uma direção boa para onde ir.
Um resumo básico para te ajudar:
🔹 Taxas de juros: Em geral, o Inovacred tem taxas um pouco menores, variando entre 0,5% e 1,2% ao mês, enquanto o BNDES MPME pode chegar a 1,5%.
🔹 Carência: Ambas as linhas oferecem até 24 meses para começar a pagar.
🔹 Prazos de amortização: O Inovacred permite até 8 anos, enquanto o BNDES MPME chega a 10 anos.
🔹 Participação do financiamento: Ambos cobrem até 90% do valor do projeto, dependendo da análise do banco.
Conclusão: insights para dar uma luz
Se sua empresa não se encaixa nos critérios de empresa inovadora do BNDES, o caminho é o Inovacred De modo contrário, se você tem dúvidas que o seu projeto é inovador, o caminho é o MPME – isso minimiza os riscos de uma não-aprovação no mérito técnico
Caso você se encaixe nos dois critérios, avalie diretamente no banco estadual que você vai pleitear as condições dos programas para comparar, priorizando os itens:
- Garantias
- Taxas de juros
- Amortização
- Carência
Infelizmente como tudo na vida, captar um financiamento também não é fácil. Gostaríamos de ser mais positivos, mas a verdade é que decidir qual o caminho seguir é só o primeiro passo do processo.
Agora é que vem a parte chata: levantar toda a documentação necessária, e elaborar uma série de documentos para conseguir o financiamento, o que inclui um bom plano de negócios e uma boa projeção financeira. Vale a pena pegar um financiamento como estes? Nossa resposta é sim, pois a economia em termos de juros pode significar milhares de Reais a mais no caixa.
Se ainda ficou alguma dúvida, entre em contato com nossos consultores! Estamos prontos para ajudar você a garantir o melhor financiamento para o crescimento do seu negócio. 🚀
